消費金融成績依舊亮眼，金融科技成為核心驅動力

我國消費金融市場貸款規(guī)模保持快速增長。2019年9月末消費貸款規(guī)模增至13.34萬億元；同時，消費貸款滲透率逐年顯著提升，2018年末達到34.6%。此外，生物特征識別、大數(shù)據(jù)、人工智能、區(qū)塊鏈和物聯(lián)網(wǎng)等核心技術正推動消費金融產(chǎn)業(yè)鏈和價值鏈的迭代升級，第三方服務機構趨于專業(yè)化，芝麻分、度小滿“磐石資質(zhì)因子”等利用技術、數(shù)據(jù)和場景優(yōu)勢，多角度刻畫用戶，完善消費金融機構對用戶資質(zhì)的認知，大幅提升了消費金融的用戶體驗和資源配置效率。

金融科技在消費金融產(chǎn)業(yè)鏈中不斷滲透，從單點切入到全面滲透，已貫穿消費金融貸前、貸中、貸后的全生命周期風險管理，消費金融借貸流程中諸多痛點問題得以有效解決。消費金融業(yè)務模式日漸成熟，場景方、資金方、技術方更加開放，多方協(xié)作局面逐漸形成，消費金融的競爭已經(jīng)進化為生態(tài)圈和開放平臺的競爭，頭部消費金融機構紛紛打造消費金融對外開放平臺，不斷對外輸出系統(tǒng)能力。

新消費主義崛起，下沉市場成為“必爭之地”

90后、00后人口超過了3億人，逐步成長為消費主力，同時，年輕群體傾向于信用消費，對生活品質(zhì)與休閑娛樂的追求又進一步促進信用消費需求。另一方面，下沉市場擁有龐大的人口基數(shù)，更強的消費意愿：二三線城市消費意愿明顯超過一線城市，特別是三線城市消費趨勢指數(shù)增長最為顯著。下沉市場已經(jīng)成為消費金融線上線下必爭之地。

消費金融空間依舊，迎來合規(guī)發(fā)展大時代

近年來，消費金融行業(yè)迎來強監(jiān)管，行業(yè)內(nèi)扶優(yōu)限劣，清理洗牌，迎來合規(guī)經(jīng)營的新起點。頭部企業(yè)不僅擁有場景、技術優(yōu)勢，也有更強的合規(guī)能力，行業(yè)分化進一步加速，強者恒強。

從整個消費金融市場看，居民杠桿率、消費金融滲透率仍處于國際較低水平，海量長尾用戶消費金融服務依舊空白，新中產(chǎn)、年輕一代也蘊藏了巨大的消費潛力，而金融科技全面賦能消費金融也為行業(yè)發(fā)展帶來新的驅動力量。以大數(shù)據(jù)、人工智能、區(qū)塊鏈、云計算等為代表的不斷發(fā)展與成熟的金融科技，將繼續(xù)釋放消費金融行業(yè)潛力，為消費金融行業(yè)的進一步發(fā)展帶來新的革新力量。