隨著經(jīng)濟的持續(xù)穩(wěn)定發(fā)展，中國的信貸市場整體規(guī)模也持續(xù)快速增長，其中個人信貸業(yè)務(wù)發(fā)展尤為迅猛。根據(jù)中國銀行業(yè)協(xié)會的數(shù)據(jù)，以信用卡為例，截至2017年末，信用卡已累計發(fā)行7.9億張，過去九年間的年均增速為17.4%。自2013年以來，中國的互聯(lián)網(wǎng)金融和消費金融的市場規(guī)模也迅速擴大。同時期企業(yè)信貸規(guī)模也在逐年增長，但伴隨著企業(yè)信貸規(guī)模增長的還有金融機構(gòu)的不良貸款率。以商業(yè)銀行為例，據(jù)中國銀保監(jiān)會發(fā)布的數(shù)據(jù)，中國商業(yè)銀行的不良貸款率由2014年一季度末的1.04%上升到2018年四季度末的1.83%，對應(yīng)的不良貸款余額升到2.03萬億元。

風(fēng)控是金融業(yè)務(wù)的核心之一，而征信作為金融風(fēng)控的基礎(chǔ)工具，其重要性不必多言。信貸業(yè)務(wù)規(guī)模的不斷增加需要征信體系作為支撐，而新型信貸業(yè)務(wù)的快速發(fā)展以及不良貸款等問題的日益顯現(xiàn)，則對征信體系的完善提出了更高的要求。

個人征信是自然人在現(xiàn)代經(jīng)濟社會中重要的信用指標(biāo)，為適應(yīng)全國集中統(tǒng)一的個人信貸市場發(fā)展的需要，防范住房貸款、消費貸款、信用卡業(yè)務(wù)的信用風(fēng)險，人民銀行在1997年進(jìn)行的上海試點基礎(chǔ)上，積極推動建立全國集中統(tǒng)一的個人征信系統(tǒng)，2006年個人征信系統(tǒng)在全國聯(lián)網(wǎng)運行。

根據(jù)人民銀行征信中心數(shù)據(jù)顯示，2012年我國個人征信系統(tǒng)記錄的自然人為8.2億人，2015年記錄的自然人人數(shù)達(dá)到8.8億。2019年3月10日，央行副行長陳雨露在答中外記者問時提到，目前我國征信系統(tǒng)已經(jīng)記錄了9.9億自然人的信用信息，個人信用報告日均查詢次數(shù)達(dá)到555萬次，相較于2015年披露的日均查詢次數(shù)173萬次增長221%，年均復(fù)合增長率超過47%。

目前我國正在積極推進(jìn)個人征信系統(tǒng)的完善，從個人征信系統(tǒng)覆蓋的自然人數(shù)量來看，正處在穩(wěn)定增長階段，日均查詢次數(shù)快速提高。同時中國人民銀行征信中心已試運行新版?zhèn)�人征信報告，近期可能正式上線。新版報告采集信息將更細(xì)化、更全面、更精準(zhǔn)，展示更多的個人信用記錄。2019年中國個人征信查詢市場規(guī)模將達(dá)180億元。至2020年中國個人征信查詢市場規(guī)模將突破200億元，2022年中國個人征信查詢市場規(guī)模將突破了300億元，在此基礎(chǔ)上，我國個人征信查詢市場規(guī)模會逐步提高，年均增速維持在20%左右，預(yù)計到2024年中國個人征信查詢市場規(guī)模將增長至440億元左右。

從全球范圍內(nèi)來看，征信行業(yè)的主要模式大致分為三類，包括政府主導(dǎo)型、市場主導(dǎo)型和會員制。

中國與歐洲大部分國家的征信行業(yè)不同，其模式并不以盈利為目的。行業(yè)的整體格局是以中國人民銀行為主，民營征信機構(gòu)為輔。中國人民銀行征信中心主導(dǎo)建設(shè)了中國征信系統(tǒng)，從各金融機構(gòu)、企事業(yè)單位等采集企業(yè)和個人信用信息，建立了企業(yè)及個人信用信息集中的檔案庫，并對外提供有條件查詢。

在美國、英國和加拿大等市場主導(dǎo)型國家中，行業(yè)的整體格局則是以商業(yè)化征信機構(gòu)為主，這些機構(gòu)可以對企業(yè)或個人信用信息進(jìn)行采集和數(shù)據(jù)加工，以產(chǎn)出信用報告并賺取收益。在這種模式中，政府機構(gòu)的主要作用在于制定征信行業(yè)的法律法規(guī)，以及監(jiān)督法律法規(guī)的執(zhí)行。

在會員制模式下，行業(yè)協(xié)會主導(dǎo)建設(shè)非盈利的中心化的信用平臺，協(xié)會會員上傳己方掌握的企業(yè)或個人信用數(shù)據(jù)至平臺，并可以通過該平臺查詢其他會員機構(gòu)上傳的信用數(shù)據(jù)。目前會員制模式的代表國家有日本。

中國人民銀行于1997年開始建設(shè)銀行信貸登記咨詢系統(tǒng)，2002年系統(tǒng)建設(shè)完畢，并完成“總行-省市-地市”三級覆蓋。2004年到2006年，中國人民銀行將銀行信貸登記咨詢系統(tǒng)改造為企業(yè)征信系統(tǒng)，同時建設(shè)完成了個人征信系統(tǒng)。

雖然中國人民銀行主導(dǎo)的征信系統(tǒng)已于2006年上線，但對中國整體的征信行業(yè)而言，其快速并且規(guī)范化地發(fā)展卻始于2013年，因為在這一年頒布了《征信業(yè)管理條例》和《征信機構(gòu)管理辦法》，同時中國的互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)也已呈現(xiàn)出迅猛發(fā)展的潛力。

由于企業(yè)征信采取備案制，門檻遠(yuǎn)低于個人征信業(yè)務(wù)，于是在2014年，嗅到商機的眾多機構(gòu)積極地在中國人民銀行各分支機構(gòu)開展征信備案工作，而等到首張個人征信牌照落地百行征信，已是四年之后的2018年。

由于非盈利、非市場化的定位，中國人民銀行征信中心現(xiàn)有數(shù)據(jù)的覆蓋率比較有限，仍存在許多信用白戶。

另外，中國人民銀行征信中心對于接入機構(gòu)的要求比較高，多數(shù)非銀金融機構(gòu)達(dá)不到其門檻，無法接入征信系統(tǒng)，造成中國人民銀行征信系統(tǒng)對近年來興起的互聯(lián)網(wǎng)金融和消費金融行業(yè)缺乏覆蓋的現(xiàn)實。

但實際上這些新興金融領(lǐng)域發(fā)展時間短、增速快，正處在需要嚴(yán)格的風(fēng)控來支持其平穩(wěn)發(fā)展的階段。這兩年來P2P平臺“暴雷”的事件較多，其中有相當(dāng)一部分原因就是因為盲目擴張、風(fēng)控不嚴(yán)導(dǎo)致的，給投資者帶來了損失。

同時，由于存在著對數(shù)據(jù)的巨大渴求，而又缺乏相應(yīng)的渠道獲取數(shù)據(jù)，所以部分金融機構(gòu)被迫從非正規(guī)渠道購買數(shù)據(jù)，但往往此類非正規(guī)渠道數(shù)據(jù)存在質(zhì)量差、滲水嚴(yán)重等問題，無法滿足開展后續(xù)數(shù)據(jù)分析服務(wù)的要求。

另外，由于信息不對稱，金融機構(gòu)無法獲得詳實的中小企業(yè)信用信息，導(dǎo)致中小企業(yè)長期受到融資難、融資貴問題的困擾。如果能夠通過信息的流轉(zhuǎn)、共享，幫助金融機構(gòu)建立對中小企業(yè)準(zhǔn)確的信用畫像，就可以解決中小企業(yè)長期面臨的融資問題。

對于新興金融行業(yè)內(nèi)的機構(gòu)來說，一是自身達(dá)不到接入中國人民銀行征信系統(tǒng)的門檻，二是市場上沒有合適的商業(yè)化征信機構(gòu)。因此，可否參照日本的會員制模式，由行業(yè)內(nèi)的各機構(gòu)共享征信數(shù)據(jù)呢?

答案是，有困難但并非不可能。需要克服的最主要難題就是各機構(gòu)間一直以來存在的信任問題——各方不愿將己方的數(shù)據(jù)與他方共享，寧愿將其握在手中，最終導(dǎo)致形成“數(shù)據(jù)孤島”，使得“多頭借貸”、“騙貸”等欺詐事件和信用違約等失信事件時有發(fā)生，不良貸款率居高不下。

因此，如果能解決信任問題，打通“數(shù)據(jù)孤島”，在保證數(shù)據(jù)所屬方利益的情況下，讓征信數(shù)據(jù)在金融機構(gòu)間規(guī)范化地流動、共享，并在此基礎(chǔ)上開展大數(shù)據(jù)分析，以滿足行業(yè)多元化、個性化的征信需求，則會成為未來中國征信業(yè)的發(fā)展方向。