中國人民銀行１５日警告說，去年以來持續(xù)至今的房地產(chǎn)熱已經(jīng)為中國樓市帶來六大金融風險，包括房屋貶值、開發(fā)商資金鏈斷裂、“假按揭”難以收回等因素造成的風險。



　　央行１５日公布的《２００４中國房地產(chǎn)金融報告》指出，２００４年中國出現(xiàn)了“地區(qū)性的房地產(chǎn)熱”，如上海內(nèi)環(huán)線以內(nèi)區(qū)域新建商品住宅銷售價格增長達２７．５％，房價的快速上漲容易造成房地產(chǎn)泡沫，而一旦泡沫破滅，必然帶來房價下跌、房屋貶值甚至大幅縮水，給銀行帶來不小的損失。



　　由人民銀行房地產(chǎn)金融分析小組撰寫的這份報告同時顯示，目前中國房地產(chǎn)商獲得的銀行資金占其資產(chǎn)比例７０％以上，其高負債經(jīng)營的財務風險已經(jīng)出現(xiàn)。隨著房地產(chǎn)市場監(jiān)管力度不斷加大，開發(fā)貸款門檻提高，房地產(chǎn)企業(yè)資金鏈條將日趨緊張，一旦資金鏈條斷裂，風險就會暴露。



　　這份長達３１頁的報告提出，到２００４年末，中國的房地產(chǎn)貸款已達２．６萬億元，占到全部人民幣貸款的約１５％。央行分析小組指出，“假按揭”難以收回是銀行面臨的另一大風險。



　　據(jù)分析，今年３月前，由于中國的個人住房貸款利率低于房地產(chǎn)開發(fā)貸款利率，一些開發(fā)商以本單位職工冒充客戶，通過虛假購買的方式，勾結(jié)銀行工作人員，套取銀行貸款。這些開發(fā)商有的在出售房屋獲得資金后償還銀行貸款，有的因無法將房屋全部賣出而攜款潛逃。



　　據(jù)工商銀行消費信貸部門估計，假按揭造成該行個人住房貸款中的８０％的不良資產(chǎn)。目前中國四大商業(yè)銀行總的不良貸款率低于５％，相對于個人購房貸款，房地產(chǎn)開發(fā)商貸款的不良率較高。



　　報告指出，商業(yè)銀行發(fā)放給各地土地儲備中心、用于購地的土地開發(fā)貸款也存在風險。在地方政府資金緊張的情況下，土地儲備機構(gòu)極可能成為財政融資渠道，出讓土地的收入有可能被挪作他用，甚至受地方利益驅(qū)使而懸空逃廢銀行債務。



　　報告說，中國的土地儲備貸款２００４年底余額已達８２８．４億元，但銀行對土地出讓金的使用很難監(jiān)管。



　　此外，基層銀行存在發(fā)放房地產(chǎn)貸款審查不嚴格，管理混亂帶來的操作風險。根據(jù)新近出臺的一項法規(guī)，如果貸款買房者拒不還款，銀行也不能將其居住的房屋變賣以回收貸款，央行指出，這為房貸帶來了一定的法律風險。



　　不過，央行報告也指出，各地商業(yè)銀行已出臺一些措施，化解上述風險。上海等地一些商業(yè)銀行將購房首付比例提高到５０％，以防止房屋貶值的風險。



　　央行提出，今后各銀行要嚴格遵守對房地產(chǎn)開發(fā)企業(yè)的貸款程序，規(guī)避房貸操作風險，防范“假按揭”風險，完善懲戒機制，加強利率風險管理，完善住房置業(yè)擔保制度，并進一步研究房貸保險制度。