2005年鋼鐵業(yè)：產(chǎn)品供需失衡浮出  

    2005年對(duì)鋼鐵業(yè)而言是形勢(shì)多變的一年，鋼鐵價(jià)格從年初的強(qiáng)勁上揚(yáng)日益走向疲軟；進(jìn)口鐵礦石價(jià)格則從預(yù)期的大幅上漲出現(xiàn)意外回調(diào)；同時(shí)鋼鐵產(chǎn)品出口從年初的強(qiáng)勁增長(zhǎng)逐月回落，鋼鐵產(chǎn)品供需失衡逐漸浮出水面，結(jié)構(gòu)性矛盾進(jìn)一步凸現(xiàn)。展望2006年，人民幣升值、原材料價(jià)格走向、進(jìn)出口形勢(shì)的變化、產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整、供需矛盾以及國(guó)家產(chǎn)業(yè)政策趨向等等問題都困擾著鋼鐵產(chǎn)業(yè)，行業(yè)的發(fā)展前景存在很多的變數(shù)，鋼鐵企業(yè)亟需未雨綢繆，主動(dòng)出擊，化被動(dòng)為主動(dòng)。  



    一、 2005年鋼鐵產(chǎn)業(yè)發(fā)展?fàn)顩r與特點(diǎn)  

    1、 鋼鐵產(chǎn)品供需失衡逐漸浮出水面  

    受高額利潤(rùn)的驅(qū)動(dòng)，去年初開始鋼鐵產(chǎn)業(yè)掀起了新一輪投資高潮，今年開始新增產(chǎn)能陸續(xù)釋放，使得鋼鐵產(chǎn)品產(chǎn)量持續(xù)攀升，而市場(chǎng)需求受制于經(jīng)濟(jì)周期和宏觀調(diào)控的影響，不僅沒有同步增長(zhǎng)，增幅反而出現(xiàn)回落，鋼鐵產(chǎn)品的供需矛盾就日趨尖銳。今年初開始我國(guó)粗鋼和鋼材產(chǎn)量同比增幅逐月攀高，盡管二季度后由于鋼材價(jià)格急速下跌，產(chǎn)量增幅環(huán)比有所回落，但與去年同期相比，產(chǎn)量增長(zhǎng)幅度提高還是非常明顯的，今年前10月累計(jì)生產(chǎn)鋼28679.27萬噸，同比增長(zhǎng)26.46%，累計(jì)生產(chǎn)鋼材30191.7萬噸，同比增長(zhǎng)25.65%，而國(guó)內(nèi)鋼材表觀消費(fèi)量經(jīng)過連續(xù)三年20%以上的高增長(zhǎng)后，今年增速大幅回落，遠(yuǎn)低于同期鋼材產(chǎn)量增速。目前鋼鐵產(chǎn)業(yè)的供需形勢(shì)已經(jīng)由不能滿足國(guó)內(nèi)市場(chǎng)需要轉(zhuǎn)向產(chǎn)能過剩，而產(chǎn)能過剩正是導(dǎo)致最近幾個(gè)月國(guó)內(nèi)鋼價(jià)持續(xù)下跌、出口大增、部分企業(yè)面臨虧損的根本原因。鋼鐵行業(yè)目前生產(chǎn)能力已經(jīng)大于市場(chǎng)需求1.2億噸，還有在建能力7000萬噸，擬建能力8000萬噸。鐵合金行業(yè)現(xiàn)有生產(chǎn)能力2213萬噸，企業(yè)開工率僅有40%左右。面對(duì)4月份以來鋼價(jià)的一路走低，國(guó)外鋼鐵企業(yè)紛紛選擇減產(chǎn)，而國(guó)內(nèi)鋼鐵企業(yè)減產(chǎn)動(dòng)作卻不大，鋼產(chǎn)量反而節(jié)節(jié)攀升，8月份全球除中國(guó)以外地區(qū)的粗鋼產(chǎn)量為6097.8萬噸，同比下降1.8%，1-8月份除中國(guó)外其它地區(qū)合計(jì)生產(chǎn)粗鋼50413萬噸，同比下降了0.5％。而我國(guó)1-8月份累計(jì)生產(chǎn)生鐵、粗鋼、鋼材產(chǎn)量同比分別增長(zhǎng)31.9%、28.2%和26.2%。  



    2、 產(chǎn)能過剩逼迫企業(yè)增加出口、減少進(jìn)口  

    目前中國(guó)鋼鐵業(yè)產(chǎn)能已經(jīng)超過了3億噸，國(guó)內(nèi)市場(chǎng)暫時(shí)尚無法消化如此龐大的產(chǎn)能，必須有相當(dāng)一部分產(chǎn)品選擇出口，同時(shí)減少進(jìn)口才能平衡國(guó)內(nèi)的供需比例、穩(wěn)定市場(chǎng)價(jià)格。今年以來鋼材出口量高速增長(zhǎng)，在7月以前，每月累計(jì)出口量同比增長(zhǎng)幅度均超過100%，3月份累計(jì)同比增幅達(dá)到了219.1%，大大高于去年同期，近幾個(gè)月由于受到國(guó)家對(duì)“兩高一資”產(chǎn)品出口的限制，增速有所回落，但前10月鋼材出口量依然高達(dá)1715萬噸，同比增長(zhǎng)69.1%。而今年鋼材進(jìn)口卻大幅下降，前10月各月累計(jì)進(jìn)口量同比都是下降的，只不過3月份以來降幅逐月縮小，前10月累計(jì)進(jìn)口鋼材2193萬噸，同比下降14.2%，降幅也高于去年同期。目前我國(guó)已經(jīng)由鋼鐵產(chǎn)品凈進(jìn)口國(guó)轉(zhuǎn)為了凈出口國(guó)，今年上半年增加的粗鋼產(chǎn)量，只有49%留在了國(guó)內(nèi)，大量低價(jià)鋼材出口國(guó)外，又主要集中在韓國(guó)、美國(guó)、歐盟三個(gè)主要國(guó)家和地區(qū)。同時(shí)，鋼鐵產(chǎn)品出口過快增長(zhǎng)與資源、能源、運(yùn)力的矛盾日益突出，進(jìn)一步加劇了國(guó)內(nèi)資源緊張程度。  



    3、 鋼材價(jià)格從二季度開始持續(xù)走低  

    今年一季度國(guó)內(nèi)鋼材價(jià)格維持了去年以來的強(qiáng)勢(shì)上漲態(tài)勢(shì)，并在4月初達(dá)到頂點(diǎn)，然后開始持續(xù)下跌，建筑用材、工業(yè)加工用材、板帶材、管材等鋼材品種幾乎無一幸免，國(guó)內(nèi)市場(chǎng)鋼材價(jià)格指數(shù)從3月份最高值138.33點(diǎn)，降至8月份116.59點(diǎn)，下降了21.74點(diǎn)，降幅達(dá)到15.72%，9月份價(jià)格進(jìn)一步下跌，特別是板材類產(chǎn)品8月份同3月份比較，下降26.14點(diǎn)，降幅17.31％，其中熱軋板卷更是下降37.94點(diǎn)，降幅達(dá)到26.81％，目前熱軋板卷價(jià)格已接近線材、螺紋鋼價(jià)格。  



    本輪鋼價(jià)下跌的根本原因在于終端需求增長(zhǎng)放緩，而新增產(chǎn)能釋放時(shí)間過于集中而造成供需失衡。今年國(guó)家通過控制土地與信貸規(guī)模等手段，有效遏制了固定資產(chǎn)投資增速過快勢(shì)頭，房地產(chǎn)、城建、工程機(jī)械、汽車、石化、鋼鐵、水泥等鋼材消耗大戶的項(xiàng)目建設(shè)用鋼量增幅都出現(xiàn)了一定程度下降。同時(shí)受利益驅(qū)動(dòng)國(guó)內(nèi)鋼鐵投資高速增長(zhǎng)，企業(yè)的新建、擴(kuò)建產(chǎn)能在二季度后集中釋放，于是出現(xiàn)供大于求、價(jià)格下跌的局面。其次是國(guó)際市場(chǎng)鋼鐵價(jià)格下跌的影響。，國(guó)際市場(chǎng)鋼材綜合價(jià)格指數(shù)2004年9月末達(dá)161.2點(diǎn)的最高價(jià)位，10月開始平穩(wěn)回落，進(jìn)入2005年，國(guó)際鋼鐵市場(chǎng)產(chǎn)品價(jià)格持續(xù)振蕩向下，今年6月末降到135.6點(diǎn)，下降25.6點(diǎn)，降幅15.88%，對(duì)國(guó)內(nèi)市場(chǎng)鋼材價(jià)格下降形成壓力。此外，流通環(huán)節(jié)的不規(guī)范放大了鋼材的供需矛盾，對(duì)價(jià)格下跌起了推波助瀾的作用。  



    4、 鐵礦石價(jià)格實(shí)際上漲幅度遠(yuǎn)低于年初預(yù)期  

    今年上半年，國(guó)家出臺(tái)有關(guān)宏觀調(diào)控措施，加強(qiáng)了鐵礦石進(jìn)口協(xié)調(diào)，規(guī)范了市場(chǎng)秩序，成效顯著，鐵礦石進(jìn)口達(dá)到了預(yù)期調(diào)控目標(biāo)，今年上半年鐵礦石進(jìn)口1.3億噸，同比增長(zhǎng)34.5%，增幅比上年同期回落6個(gè)百分點(diǎn)，同時(shí)由于國(guó)內(nèi)鋼鐵產(chǎn)量增速放慢，使得進(jìn)口鐵礦石增長(zhǎng)速度也隨之回落，加上鐵礦石現(xiàn)貨市場(chǎng)價(jià)格壓力以及海運(yùn)費(fèi)大幅下跌，上半年進(jìn)口鐵礦石平均到岸價(jià)為68.2美元/噸，同比僅上漲3.2%，增幅比去年明顯回落，遠(yuǎn)低于年初談判確定的71.5%的價(jià)格漲幅。目前東北地區(qū)鐵礦石的現(xiàn)貨價(jià)格是600－620元/噸，而8月份進(jìn)口鐵礦石到岸價(jià)格為65.36美元/噸，折合人民幣為540元/噸，加上各種稅費(fèi)運(yùn)輸費(fèi)等，二者已相差不多，進(jìn)口鐵礦石失去了價(jià)格大幅上漲的基礎(chǔ)。  



    二、 我國(guó)鋼鐵業(yè)快速發(fā)展中存在的問題與隱憂  

    在我國(guó)鋼鐵產(chǎn)量不斷躍上新臺(tái)階、出口高速增長(zhǎng)的同時(shí)，供需呈現(xiàn)不對(duì)稱發(fā)展的局面，價(jià)格不斷下滑，同時(shí)鋼鐵行業(yè)的生產(chǎn)成本卻不斷上升，鋼鐵企業(yè)的贏利空間受到雙重?cái)D壓。同時(shí)行業(yè)早就存在的老問題如產(chǎn)品結(jié)構(gòu)不合理、產(chǎn)業(yè)集中度偏低、環(huán)境污染嚴(yán)重依然沒有得到有效解決，對(duì)鋼鐵產(chǎn)業(yè)的持續(xù)、健康、較快發(fā)展構(gòu)成了極大的制約。  



    1. 鋼鐵企業(yè)生產(chǎn)成本不斷上升  

    今年鋼鐵企業(yè)面臨的最大挑戰(zhàn)就是成本上升與價(jià)格波動(dòng)的矛盾，鐵礦石以及煤電油運(yùn)供應(yīng)緊張、價(jià)格不斷上升，鋼鐵企業(yè)的低成本時(shí)代已經(jīng)一去不復(fù)返了。盡管2005年鐵礦石價(jià)格實(shí)際漲幅沒有當(dāng)初預(yù)期的高，但鐵礦石價(jià)格與前些年相比依然是漲幅驚人，并且其長(zhǎng)期上升趨勢(shì)也已基本確立。2003年國(guó)內(nèi)鋼鐵廠生鐵生產(chǎn)成本每噸1000元人民幣。到2004年，鋼鐵廠生鐵生產(chǎn)成本拉開了差距，每噸在1300元人民幣至1800元人民幣之間。比較有代表性的鋼鐵廠生鐵生產(chǎn)成本每噸為1550元人民幣，比2003年上漲50%以上。從全世界范圍來看，2005年因鐵礦石及煉焦煤等原料進(jìn)出口市場(chǎng)大幅度漲價(jià)而引發(fā)鋼材生產(chǎn)成本每噸將上升100美元，相當(dāng)于每噸鋼材生產(chǎn)成本上升800元人民幣。同時(shí)近年來石油、煤炭、電力價(jià)格也直線上升，國(guó)際市場(chǎng)原油價(jià)格一度突破70美元，拉閘限電的幽靈也一直困擾著鋼鐵企業(yè)，我國(guó)幾家特大型鋼鐵公司每度電價(jià)原來為0.40元人民幣，到2004年春季后期上升至0.45元人民幣，民營(yíng)鋼鐵公司從原來每度電價(jià)0.54元人民幣上升至0.59元人民幣。預(yù)計(jì)2005年鋼鐵全行業(yè)生產(chǎn)成本在2004年上升47％的基礎(chǔ)上將上漲15％左右，在這種情況下，我國(guó)鋼鐵企業(yè)的盈利空間將不斷縮小。  



    2. 產(chǎn)業(yè)集中度過低，削弱了企業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)能力  

    為了在產(chǎn)業(yè)集中度不斷上升的上下游產(chǎn)業(yè)之間保持競(jìng)爭(zhēng)力，全球鋼鐵業(yè)正在掀起一股聯(lián)合重組的熱潮，通過并購重組形成的鋼鐵巨頭不斷出現(xiàn)，而目前中國(guó)大概有800多家鋼鐵企業(yè)，去年中國(guó)鋼產(chǎn)量達(dá)到2.72億噸，其中落后產(chǎn)能有8000多萬噸，15家500萬噸以上規(guī)模的鋼鐵企業(yè)的產(chǎn)量占全國(guó)總產(chǎn)量的45%，而美、德等國(guó)家前五名的企業(yè)產(chǎn)量占全國(guó)總產(chǎn)量的70%-90%。鋼鐵產(chǎn)業(yè)集中度低的現(xiàn)狀，不僅造成了嚴(yán)重的環(huán)境污染和市場(chǎng)混亂，而且制約了企業(yè)自主創(chuàng)新能力和競(jìng)爭(zhēng)力的提高，加劇了鋼鐵行業(yè)內(nèi)部企業(yè)之間的無序競(jìng)爭(zhēng)，削弱了鋼鐵行業(yè)作為買方在購買所需原材料、能源等資源時(shí)的談判能力，在資源比較緊張的情況下，導(dǎo)致了原材料價(jià)格上漲的局勢(shì)。  



    3. 產(chǎn)品結(jié)構(gòu)不合理，高技術(shù)含量產(chǎn)品自給率低  

    伴隨中國(guó)的工業(yè)化進(jìn)程和產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的升級(jí)，國(guó)內(nèi)鋼材市場(chǎng)的需求結(jié)構(gòu)也發(fā)生了很大變化，一些高技術(shù)含量、高附加值產(chǎn)品需求不斷上升，還需要大量進(jìn)口，如電工鋼、鍍層板以及冷軋薄板卷的市場(chǎng)自給率只有60%左右；同時(shí)一些低技術(shù)含量的產(chǎn)品如線材、螺紋鋼、棒材等建筑用材自給率已大于100%，國(guó)內(nèi)生產(chǎn)量已遠(yuǎn)遠(yuǎn)大于國(guó)內(nèi)市場(chǎng)需求量。我國(guó)長(zhǎng)型材產(chǎn)品當(dāng)量消費(fèi)量占鋼材總消費(fèi)量的61%，如果把窄帶鋼產(chǎn)量也計(jì)算在內(nèi)，則占鋼材總消費(fèi)量的70%，相比之下，日本為35%、歐洲為46%、美國(guó)為35%，我國(guó)長(zhǎng)型材產(chǎn)品消費(fèi)量占世界長(zhǎng)型材產(chǎn)品總消費(fèi)量的34%左右，而代表鋼鐵工業(yè)技術(shù)水平和鋼材消費(fèi)層次的板帶比嚴(yán)重偏低，這種需求結(jié)構(gòu)是不能長(zhǎng)期持續(xù)的，產(chǎn)品結(jié)構(gòu)的調(diào)整不可避免。雖然我國(guó)鋼鐵行業(yè)總體出現(xiàn)供大于求，但產(chǎn)能不足與產(chǎn)能過剩的結(jié)構(gòu)性矛盾卻同時(shí)存在。  



    4. 鋼企能耗高、廢物綜合利用率低，環(huán)保壓力將日趨加重

    鋼鐵生產(chǎn)需要消耗大量的電力、煤炭、石油、水等資源，是一個(gè)高耗能的行業(yè)，在目前能源供應(yīng)緊張、價(jià)格大幅上漲情況下，節(jié)能降耗意義重大，但中國(guó)鋼鐵