智能座艙作為汽車內(nèi)部空間的智能化升級(jí)，相較于傳統(tǒng)座艙在智能化和人性化方面取得了顯著進(jìn)步。隨著汽車智能化的不斷深入，智能座艙作為智能汽車的重要組成部分，發(fā)展前景廣闊。

一、智能座艙定義

智能座艙是指配備了智能化和網(wǎng)聯(lián)化的車載產(chǎn)品，從而可以與人、路、車本身進(jìn)行智能交互的座艙，是人車關(guān)系從工具向伙伴演進(jìn)的重要紐帶和關(guān)鍵節(jié)點(diǎn)。同時(shí)也是基于智能化、萬物互聯(lián)化大背景下的新型車內(nèi)應(yīng)用場景，為駕駛者提供高效且具科技感的駕駛體驗(yàn)。

智能座艙可以根據(jù)其實(shí)現(xiàn)的能力進(jìn)行分級(jí)，從人機(jī)交互、網(wǎng)聯(lián)服務(wù)、場景應(yīng)用與拓展三個(gè)維度進(jìn)行劃分，通常將其分為L0-L4這五個(gè)層級(jí)。

二、智能座艙行業(yè)發(fā)展政策

智能座艙作為汽車智能化發(fā)展的重要組成部分，近年來得到了國家及地方政策的廣泛支持�！吨悄芷�車創(chuàng)新發(fā)展戰(zhàn)略》《新能源汽車產(chǎn)業(yè)發(fā)展規(guī)劃（2021—2035年）》等政策為智能座艙產(chǎn)業(yè)提供了良好的環(huán)境和機(jī)遇。

三、智能座艙行業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀

1.全球智能座艙市場規(guī)模

近年來全球智能座艙顯示出強(qiáng)勁的增長勢頭。2023年中國乘用車智能座艙市場規(guī)模3154億元。隨著智能駕駛技術(shù)的不斷成熟和消費(fèi)者對智能化需求的提升，全球乘用車智能座艙市場將持續(xù)保持增長態(tài)勢。2024年中國乘用車智能座艙市場規(guī)模將達(dá)4017億元。

2.中國智能座艙市場規(guī)模

中國智能座艙市場規(guī)模近年來快速增長。2023年中國乘用車智能座艙市場規(guī)模1055億元， 2024年中國乘用車智能座艙市場規(guī)模將達(dá)1347億元。

3.中國智能座艙細(xì)分行業(yè)市場規(guī)模

（1）液晶中控屏

目前國內(nèi)中控屏滲透率超90%，2023年中國液晶中控屏市場規(guī)模429億元。大屏化、高清化、交互多模態(tài)化和多屏化助力市場規(guī)模增長，2024年中國液晶中控屏市場規(guī)模將達(dá)441億元，2026年將達(dá)467億元。

（2）液晶儀表盤

2023年中國液晶儀表盤市場規(guī)模182億元， 2024年中國液晶儀表盤市場規(guī)模將達(dá)201億元，2026年將增至245億元。

（3）流媒體后視鏡

前裝市場處于起步階段，滲透率較低。2023年中國流媒體后視鏡市場規(guī)模14億元。2024年中國流媒體后視鏡市場規(guī)模將達(dá)21億元，2026年將增至50億元。

（4）HUD

HUD（抬頭顯示）技術(shù)路線包括組合型抬頭顯示系統(tǒng)C-HUD、風(fēng)擋型抬頭顯示W(wǎng)-HUD和增強(qiáng)現(xiàn)實(shí)型抬頭顯示系統(tǒng)AR-HUD。近幾年，W-HUD成本逐步下探，成為HUD前裝市場的主流方案之一，C-HUD存在安全問題已經(jīng)逐步退出市場，AR-HUD是各大車企和供應(yīng)商重點(diǎn)布局的前瞻技術(shù)。近年來，我國HUD市場規(guī)模持續(xù)增長。2023年中國AR-HUD及W-HUD市場規(guī)模分別為74億元、47億元， 2024年中國AR-HUD及W-HUD市場規(guī)模將分別達(dá)到120億元、55億元。

4.智能座艙裝配率

我國市場中10萬-75萬元的中低端-中高端車型智能座艙裝配率較高，均超過50%。具體來看，售價(jià)10-25萬、25-50萬、50-75萬的汽車智能座艙裝配率分別為57.4%、53.3%、53.7%。10萬以下車型由于成本限制，智能座艙裝配率較低。75萬元以上的高端車型換代速度較慢，智能化程度較低。隨著智能座艙相關(guān)配置的成本也在逐漸降低，原本高端的智能座艙功能逐漸向中低價(jià)位車型滲透。

5.智能座艙硬件競爭格局

國內(nèi)中控屏前裝市場國產(chǎn)供應(yīng)商CR5為46.4%，市場有進(jìn)一步集中的趨勢。液晶儀表的競爭格局較為集中，高端汽車儀表市場幾乎被中外合資企業(yè)和外商獨(dú)資企業(yè)壟斷，CR5達(dá)到80%。前裝市場的流媒體后視鏡供應(yīng)商較少，競爭格局相對簡單，CR5超過90%。流媒體后視鏡后裝賽道參與者眾多，競爭較為激烈。HUD技術(shù)專利集中度較高，此前被海外企業(yè)壟斷。近年來，國內(nèi)廠商積極布局HUD，搶奪HUD市場份額。

四、智能座艙行業(yè)重點(diǎn)企業(yè)

1.德賽西威

德賽西威聚焦智能座艙、智能駕駛和網(wǎng)聯(lián)服務(wù)三大領(lǐng)域，產(chǎn)品線涵蓋車載信息娛樂系統(tǒng)、車身信息與控制系統(tǒng)、駕駛信息顯示系統(tǒng)、智能駕駛輔助安全系統(tǒng)及部件等產(chǎn)品；產(chǎn)品廣泛應(yīng)用于智能駕駛、汽車零部件等領(lǐng)域。

2024年第一季度，德賽西威實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入56.48億元，同比增長41.78%；歸母凈利潤3.85億元，同比增長16.41%。

2023年德賽西威智能座艙營業(yè)收入158.0億元，占比72.13%。智能駕駛營業(yè)收入44.85億元，占比20.47%。

2.均勝電子

均勝電子是一家全球領(lǐng)先的汽車電子與汽車安全供應(yīng)商，主要致力于智能座艙、智能網(wǎng)聯(lián)、智能駕駛、新能源管理和汽車安全系統(tǒng)等的研發(fā)、制造與服務(wù)。在智能座艙方面，均勝電子具備整體軟硬件解決方案能力，并與華為等巨頭展開深度合作。其智能座艙產(chǎn)品已為全球多家頭部車企供貨超過1200萬臺(tái)。

2024年第一季度，均勝電子實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入132.78億元，同比增長0.42%。歸母凈利潤3.07億元，同比增長53.11%。

2023年均勝電子汽車安全系統(tǒng)營業(yè)收入385.3億元，占比69.14%。汽車電子系統(tǒng)營業(yè)收入167.9億元，占比30.13%。

3.華陽集團(tuán)

華陽集團(tuán)創(chuàng)立于1993年，業(yè)務(wù)板塊涵蓋汽車電子、精密壓鑄、精密電子部件以及LED照明等。華陽集團(tuán)汽車電子業(yè)務(wù)擁有豐富的智能座艙、智能駕駛和智能網(wǎng)聯(lián)產(chǎn)品線。產(chǎn)品包括信息娛樂、液晶儀表、抬頭顯示、電子內(nèi)外后視鏡、座艙域控制器、數(shù)字聲學(xué)系統(tǒng)、空調(diào)控制器、無線充電、360環(huán)視系統(tǒng)、自動(dòng)泊車系統(tǒng)、駕駛域控制器、盲區(qū)監(jiān)測、駕駛員監(jiān)測系統(tǒng)、高清攝像頭、其它駕駛輔助系統(tǒng)、車聯(lián)網(wǎng)服務(wù)等。

2024年第一季度，華陽集團(tuán)實(shí)現(xiàn)營業(yè)總收入19.91億元，同比增長51.34%。歸母凈利潤1.42億元，同比增長83.52%；

2023年華陽集團(tuán)汽車電子營業(yè)收入167.9億元，占比30.13%。精密壓鑄、精密電子部件、LED照明營業(yè)收入占比分別為23.26%、5.57%、1.77%。

4.索菱股份

索菱股份創(chuàng)立于1997年，是推動(dòng)汽車網(wǎng)聯(lián)與智能化發(fā)展的領(lǐng)軍企業(yè)之一，具有完善的產(chǎn)品體系且不斷擴(kuò)展以滿足更加廣泛的客戶需求。產(chǎn)品涵蓋網(wǎng)聯(lián)、座艙、智駕及V2X等多個(gè)汽車新四化賽道，在全球范圍內(nèi)為多家知名整車與Tier-1客戶提供包括研發(fā)、制造、運(yùn)營等在內(nèi)的各項(xiàng)服務(wù)。

2024年一季度，索菱股份營收約3.12億元，同比增加47.81%。歸屬于上市公司股東的凈利潤約967萬元，同比增加1523.31%。

2023年索菱股份智能艙駕營業(yè)收入11.38億元，占比90.30%。智能網(wǎng)聯(lián)營業(yè)收入4096萬元，占比3.25%。

5.博泰車聯(lián)網(wǎng)

博泰車聯(lián)網(wǎng)是中國汽車智能行業(yè)的先行者，是國內(nèi)為數(shù)不多的同時(shí)提供智能座艙和智能網(wǎng)聯(lián)解決方案的供應(yīng)商之一。與其他智能座艙解決方案供應(yīng)商主要側(cè)重于硬件相比，公司通過提供軟件、硬件及云端服務(wù)相結(jié)合的全棧智能座艙解決方案實(shí)現(xiàn)差異化，該模式使公司可以提供量身定制的整體解決方案以滿足客戶的多樣化需求。

招股書顯示，2021-2023年，博泰車聯(lián)網(wǎng)取得收入分別為8.64億元、12.18億元和14.96億元。盡管身處風(fēng)口行業(yè)，但博泰車聯(lián)網(wǎng)已經(jīng)連虧3年。博泰車聯(lián)網(wǎng)錄得虧損分別為3.72億元、4.52億元和2.84億元，累計(jì)虧損超過11億元；經(jīng)調(diào)整凈虧損分別為3.24億元、3.91億元和2.18億元。

博泰車聯(lián)網(wǎng)營收主要來源于智能座艙解決方案及智能網(wǎng)聯(lián)解決方案。其中，智能座艙解決方案在營收中的貢獻(xiàn)占比較高達(dá)90.4%，智能網(wǎng)聯(lián)解決方案營收占比8.2%。

五、智能座艙行業(yè)發(fā)展前景

1.國家政策支持智能座艙發(fā)展

智能座艙政策是當(dāng)前汽車產(chǎn)業(yè)智能化轉(zhuǎn)型的重要驅(qū)動(dòng)力之一。當(dāng)前，國家愈加重視智能汽車產(chǎn)業(yè)發(fā)展，未來，政府將繼續(xù)加大對智能座艙產(chǎn)業(yè)的支持力度，包括資金扶持、稅收優(yōu)惠、基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)等多個(gè)方面，為智能座艙產(chǎn)業(yè)的發(fā)展提供了良好的政策環(huán)境。

2.技術(shù)創(chuàng)新推動(dòng)產(chǎn)業(yè)升級(jí)

智能座艙集成了多種IT和人工智能技術(shù)，包括人機(jī)交互、語音識(shí)別、圖像處理、人工智能等。隨著人工智能、物聯(lián)網(wǎng)、大數(shù)據(jù)等新技術(shù)的發(fā)展，智能座艙將實(shí)現(xiàn)更多個(gè)性化、定制化的服務(wù)，滿足消費(fèi)者的不同需求。

3.消費(fèi)者需求驅(qū)動(dòng)市場發(fā)展

通過集成多種安全系統(tǒng)，如駕駛輔助系統(tǒng)、安全預(yù)警系統(tǒng)等，智能座艙將有效降低交通事故發(fā)生率。同時(shí)，智能座艙能提升駕乘舒適性，通過優(yōu)化座椅設(shè)計(jì)、空調(diào)系統(tǒng)等功能，為駕駛員和乘客提供更加舒適的駕乘體驗(yàn)。隨著消費(fèi)者對汽車智能化、舒適性、安全性需求的不斷提升，智能座艙作為汽車智能化的重要體現(xiàn)，市場需求也將持續(xù)增長。