未來中國醫(yī)療信息化行業(yè)市場規(guī)模有望突破千億元

醫(yī)療信息化建設(shè)快速展開，相關(guān)上市公司加快布局。衛(wèi)寧健康、創(chuàng)業(yè)慧康、東軟集團(tuán)等公司已獲得大量訂單，成為領(lǐng)跑者，有望在后續(xù)大項(xiàng)目建設(shè)中受益。專家預(yù)計(jì)未來幾年國內(nèi)醫(yī)療信息化市場規(guī)模將超過千億元規(guī)模。

1、利好政策支持發(fā)展

從目前情況看，政策高度重視新一代信息技術(shù)在醫(yī)藥衛(wèi)生領(lǐng)域的應(yīng)用，重塑醫(yī)藥衛(wèi)生管理和服務(wù)模式，優(yōu)化資源配置、提升服務(wù)效率。中信建投認(rèn)為，頂層設(shè)計(jì)將帶來行業(yè)長期發(fā)展的政策基礎(chǔ)，后續(xù)各部門以及地方政府將出臺相應(yīng)政策推動(dòng)醫(yī)療信息化發(fā)展。

6月29日，國家衛(wèi)生健康委辦公廳發(fā)布《關(guān)于做好信息化支撐常態(tài)化疫情防控工作的通知》，從強(qiáng)化疫情監(jiān)測預(yù)警等六個(gè)方面提出相關(guān)要求，指導(dǎo)各地利用信息化手段支撐常態(tài)化疫情防控工作。

醫(yī)院信息化、醫(yī)保信息化持續(xù)推進(jìn)。6月份，國家衛(wèi)健委開始啟動(dòng)公立醫(yī)院績效考核。中信建投認(rèn)為，二級醫(yī)院/三級醫(yī)院的電子病歷系統(tǒng)評級會(huì)加速落地。參照《關(guān)于2018年度全國三級公立醫(yī)院績效考核國家監(jiān)測分析有關(guān)情況的通報(bào)》，2018年全國三級公立醫(yī)院電子病歷應(yīng)用功能水平分級僅2.72級，離今年的考核目標(biāo)有較大距離。

中信建投預(yù)計(jì)，下半年醫(yī)院信息化建設(shè)將加速推進(jìn)。醫(yī)保信息化方面，DRGs(疾病診斷相關(guān)分類)試點(diǎn)工作穩(wěn)步推進(jìn)。6月29日，醫(yī)保局發(fā)布了CHS-DRGs細(xì)分組方案，要求試點(diǎn)城市8月份提交方案。中信建投表示，相應(yīng)的信息化改造將持續(xù)推進(jìn)。

國信證券高級研究員張立超對中國證券報(bào)記者表示，完善預(yù)約診療制度、加強(qiáng)智慧醫(yī)院建設(shè)、建立線上線下一體化的醫(yī)療服務(wù)新模式等政策近期發(fā)布，凸顯當(dāng)前醫(yī)療行業(yè)信息化建設(shè)的重要性。特別是涵蓋大數(shù)據(jù)、云計(jì)算、物聯(lián)網(wǎng)、人工智能等前沿信息技術(shù)與健康產(chǎn)業(yè)的深度融合，有效提升了我國醫(yī)療信息化整體水平，在應(yīng)對新冠肺炎疫情、緩解線下診療壓力、滿足公眾就醫(yī)需求等方面發(fā)揮了積極作用，充分釋放“互聯(lián)網(wǎng)+醫(yī)療健康”創(chuàng)新成果帶來的紅利。

醫(yī)療衛(wèi)生體系在疫情預(yù)測、人群健康管理和醫(yī)療服務(wù)機(jī)構(gòu)協(xié)作等方面仍需改進(jìn)，解決這些問題需要在頂層設(shè)計(jì)的前提下落實(shí)到信息化。相關(guān)政策將從多個(gè)方面推動(dòng)醫(yī)療信息化市場發(fā)展。醫(yī)療機(jī)構(gòu)的信息化會(huì)隨著DRGs的全面深入向精益化、智能化和人本化的方向演進(jìn);公共衛(wèi)生體系在疫情預(yù)測、人群健康管理、整合式醫(yī)療服務(wù)方面的信息化建設(shè)會(huì)逐步推進(jìn);以病人為核心、整合線上、線下的醫(yī)療大數(shù)據(jù)平臺的建設(shè)、場景應(yīng)用和商業(yè)化運(yùn)營將成為熱點(diǎn)。

2、訂單大增

醫(yī)院主動(dòng)加大信息化投資，高等級電子病歷建設(shè)加快。衛(wèi)寧健康、創(chuàng)業(yè)慧康相繼宣布，助力多個(gè)醫(yī)院客戶通過了2019年電子病歷高等級評審。

中信建投研報(bào)顯示，根據(jù)衛(wèi)健委醫(yī)院管理研究所信息，2011年-2017年累計(jì)通過五級及以上電子病歷評級的醫(yī)療機(jī)構(gòu)共有58家;2018年31家醫(yī)院通過評審;2019年51家醫(yī)院通過評審�；�于優(yōu)化院內(nèi)資源配置的考慮，越來越多醫(yī)院主動(dòng)加大信息化投資，進(jìn)行高等級電子病歷建設(shè)。

中信建投表示，從統(tǒng)計(jì)采招網(wǎng)11家醫(yī)療信息化上市公司的訂單情況看，過去三年行業(yè)高速發(fā)展。受新冠肺炎疫情影響，2020年一季度總訂單金額為10.78億元，同比下降3.8%;2020年二季度總訂單金額為15.52億元，同比上升3.0%，環(huán)比增長44.0%。一季度互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)療訂單受影響較大，二季度實(shí)現(xiàn)高速增長，同比增速分別為-83%、115%。

相關(guān)上市公司積極布局醫(yī)療信息化。7月3日，衛(wèi)寧健康公告稱，發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券的申請獲得深交所受理。本次募集資金總額達(dá)14億元，擬用于新一代智慧醫(yī)療產(chǎn)品開發(fā)及云服務(wù)項(xiàng)目、互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)療及創(chuàng)新運(yùn)營服務(wù)項(xiàng)目、營銷網(wǎng)絡(luò)擴(kuò)充項(xiàng)目和補(bǔ)充流動(dòng)資金及償還銀行貸款項(xiàng)目。

5月底，創(chuàng)業(yè)慧康表示，公司與平安創(chuàng)投、平安智慧城市、平安醫(yī)保科技聯(lián)合召開“攜手醫(yī)保守護(hù)健康”線上交流會(huì)，開啟智慧醫(yī)療領(lǐng)域、醫(yī)保領(lǐng)域深度合作。

張立超認(rèn)為，醫(yī)療信息化正處在從醫(yī)院管理信息化向臨床管理信息化的過渡階段，且已成為支持新冠肺炎疫情常態(tài)化防控的重要抓手。疫情出現(xiàn)后，愈來愈多的公眾認(rèn)識并使用在線醫(yī)療平臺，在線醫(yī)療的普及度與公眾認(rèn)知度大幅提升。這將進(jìn)一步推動(dòng)行業(yè)效滲透，市場空間廣闊。

特別是電子病歷、臨床醫(yī)技、分級診療系統(tǒng)、院內(nèi)外信息聯(lián)動(dòng)、大數(shù)據(jù)分析、問診云平臺等產(chǎn)品需求上升明顯，預(yù)計(jì)未來幾年國內(nèi)醫(yī)療信息化市場規(guī)模將達(dá)到千億規(guī)模。以電子病歷為例，2018年我國三級醫(yī)院的電子病歷滲透率不超過5%，預(yù)測到2022年電子病歷在三級、二級和一級醫(yī)院的滲透率將分別為90%、60%和40%，行業(yè)迎來快速提升期。

2022年中國電子病歷普及率預(yù)測情況

從市場格局看，張立超表示，醫(yī)療信息化行業(yè)競爭激烈，行業(yè)集中度較低，并未形成寡頭格局，且多為傳統(tǒng)軟件廠商。隨著行業(yè)規(guī)范、標(biāo)準(zhǔn)統(tǒng)一、研發(fā)投入穩(wěn)步增長，市場集中度有望持續(xù)提升。在醫(yī)院端信息化項(xiàng)目積累廣泛醫(yī)療機(jī)構(gòu)客戶資源，并具備良好品牌效應(yīng)的公司將獲得長足發(fā)展。

3、領(lǐng)跑者受益

張立超預(yù)計(jì)，醫(yī)療信息化在國家財(cái)政支持、公共衛(wèi)生體系建設(shè)等政策發(fā)力下，整體行業(yè)發(fā)展將迎來蝶變期。醫(yī)療信息化互通共享的范圍將由醫(yī)療機(jī)構(gòu)向重點(diǎn)區(qū)域再向全國拓展，疊加信息化建設(shè)與物聯(lián)網(wǎng)科技雙向驅(qū)動(dòng)，行業(yè)增長的持續(xù)性不斷增強(qiáng)，投資機(jī)會(huì)大量涌現(xiàn)。

可以重點(diǎn)關(guān)注具有先發(fā)技術(shù)優(yōu)勢的醫(yī)療行業(yè)解決方案與系統(tǒng)集成提供商、提供完整閉環(huán)服務(wù)和醫(yī)療生態(tài)圈的遠(yuǎn)程醫(yī)療企業(yè)，以及擁有可溯源的監(jiān)管級醫(yī)療大數(shù)據(jù)的醫(yī)療數(shù)據(jù)服務(wù)企業(yè)。

隋曄認(rèn)為，政策以及資金對行業(yè)和相關(guān)上市公司帶來正向推動(dòng)，但會(huì)慢慢出現(xiàn)分化，醫(yī)療信息化發(fā)展對相關(guān)公司創(chuàng)新商業(yè)模式、業(yè)務(wù)與技術(shù)融合、基于醫(yī)療大數(shù)據(jù)的數(shù)字化運(yùn)營以及數(shù)字化平臺的建設(shè)等都提出了很高的要求。

中信建投表示，伴隨行業(yè)高速發(fā)展，企業(yè)不斷豐富自己的業(yè)務(wù)，增強(qiáng)業(yè)務(wù)實(shí)力。同時(shí)，會(huì)對數(shù)據(jù)的標(biāo)準(zhǔn)化程度、規(guī)范化程度、互聯(lián)互通成熟度等提出更高要求。

從目前情況看，高等級電子病歷、醫(yī)院以及地方衛(wèi)健委信息互聯(lián)互通標(biāo)準(zhǔn)化測評、國家醫(yī)保局信息平臺等項(xiàng)目一定程度上反映出相關(guān)企業(yè)在細(xì)分賽道的能力，衛(wèi)寧健康、創(chuàng)業(yè)慧康、東軟集團(tuán)等行業(yè)領(lǐng)跑者有望在后續(xù)的項(xiàng)目建設(shè)中受益。

醫(yī)療信息化建設(shè)將持續(xù)受益政策紅利，預(yù)計(jì)下半年行業(yè)訂單將高速增長。同時(shí)，越來越多的醫(yī)院基于優(yōu)化院內(nèi)資源配置的考慮，會(huì)主動(dòng)加大信息化投入。

東興證券認(rèn)為，醫(yī)療信息化市場空間巨大。目前我國正處于醫(yī)療信息化的臨床醫(yī)療信息化(CIS)階段，預(yù)計(jì)2020年醫(yī)療信息化市場規(guī)模將接近809.7億元。預(yù)計(jì)2020-2025年中國醫(yī)療信息化市場規(guī)模CAGR為9.73%，到2025年中國醫(yī)療信息化市場規(guī)模將達(dá)到1288.2億元。

2019-2025年我國醫(yī)療信息化市場規(guī)模

本公司出品的研究報(bào)告首先介紹了中國醫(yī)療衛(wèi)生行業(yè)信息化行業(yè)市場發(fā)展環(huán)境、醫(yī)療衛(wèi)生行業(yè)信息化行業(yè)整體運(yùn)行態(tài)勢等，接著分析了中國醫(yī)療衛(wèi)生行業(yè)信息化行業(yè)市場運(yùn)行的現(xiàn)狀，然后介紹了醫(yī)療衛(wèi)生行業(yè)信息化行業(yè)市場競爭格局。隨后，報(bào)告對醫(yī)療衛(wèi)生行業(yè)信息化行業(yè)做了重點(diǎn)企業(yè)經(jīng)營狀況分析，最后分析了中國醫(yī)療衛(wèi)生行業(yè)信息化行業(yè)發(fā)展趨勢與投資預(yù)測。您若想對醫(yī)療衛(wèi)生行業(yè)信息化行業(yè)產(chǎn)業(yè)有個(gè)系統(tǒng)的了解或者想投資中國醫(yī)療衛(wèi)生行業(yè)信息化行業(yè)，本報(bào)告是您不可或缺的重要工具。

本研究報(bào)告數(shù)據(jù)主要采用國家統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)，海關(guān)總署，問卷調(diào)查數(shù)據(jù)，商務(wù)部采集數(shù)據(jù)等醫(yī)療衛(wèi)生行業(yè)信息化。其中宏觀經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)主要來自國家統(tǒng)計(jì)局，部分行業(yè)統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)主要來自國家統(tǒng)計(jì)局及市場調(diào)研數(shù)據(jù)，企業(yè)數(shù)據(jù)主要來自于國統(tǒng)計(jì)局規(guī)模企業(yè)統(tǒng)計(jì)醫(yī)療衛(wèi)生行業(yè)信息化及證券交易所等，價(jià)格數(shù)據(jù)主要來自于各類市場監(jiān)測醫(yī)療衛(wèi)生行業(yè)信息化。