本報(bào)記者 崔帆

　　提高外資財(cái)險(xiǎn)公司“分改子”的審批進(jìn)程，將加快其增設(shè)分支機(jī)構(gòu)的速度，但這似乎很難影響到中國(guó)財(cái)險(xiǎn)市場(chǎng)的競(jìng)爭(zhēng)格局

　　5月29日，剛剛參加完“第二次中美戰(zhàn)略經(jīng)濟(jì)對(duì)話”的中美戰(zhàn)略經(jīng)濟(jì)對(duì)話代表團(tuán)返京。此次隨團(tuán)的保監(jiān)會(huì)相關(guān)部門負(fù)責(zé)人證實(shí)：“保監(jiān)會(huì)將在8月1日前，就外資財(cái)險(xiǎn)公司分支機(jī)構(gòu)轉(zhuǎn)為子公司一事做出決定。”

　　而這恰好印證了今年3月份，美國(guó)保險(xiǎn)協(xié)會(huì)總裁弗朗克•基廷來華訪問時(shí)的預(yù)言。

　　當(dāng)時(shí)基廷曾對(duì)《財(cái)經(jīng)時(shí)報(bào)》表示，他與中國(guó)監(jiān)管部門的官員進(jìn)行討論，希望中國(guó)政府能允許外資保險(xiǎn)公司自由選擇在中國(guó)設(shè)立保險(xiǎn)公司的形式，并取消對(duì)外資保險(xiǎn)公司持股比例的限制。

　　在上述“中美高層經(jīng)濟(jì)戰(zhàn)略對(duì)話”之前，基廷曾將討論的結(jié)果向美國(guó)財(cái)長(zhǎng)保爾森進(jìn)行了匯報(bào)。而美亞保險(xiǎn)、法國(guó)安盟保險(xiǎn)、德國(guó)安聯(lián)保險(xiǎn)等數(shù)家外資財(cái)險(xiǎn)公司，已經(jīng)向保監(jiān)會(huì)遞交了“將分公司改為子公司”的申請(qǐng)。

　　在業(yè)內(nèi)人士看來，外資財(cái)險(xiǎn)公司“分改子”最大的好處，是可以縮短分支機(jī)構(gòu)設(shè)立的周期，并降低擴(kuò)張的成本。但“分改子”對(duì)整個(gè)財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)的市場(chǎng)格局不會(huì)產(chǎn)生太大變化。

　　低價(jià)圈地

　　根據(jù)中國(guó)此前加入WTO（世界貿(mào)易組織）的承諾，外資財(cái)險(xiǎn)公司在進(jìn)入中國(guó)之初，只能采取分公司的形式展業(yè)。

　　這意味著，外資財(cái)險(xiǎn)公司在中國(guó)設(shè)立的分支機(jī)構(gòu)并不具備獨(dú)立法人的資格，這直接導(dǎo)致外資財(cái)險(xiǎn)公司只能在唯一的注冊(cè)地展業(yè)，無法將其保險(xiǎn)業(yè)務(wù)輻射到國(guó)內(nèi)其他地區(qū)，限制了在中國(guó)的經(jīng)營(yíng)發(fā)展。

　　“外資財(cái)險(xiǎn)公司‘分改子’的背后，實(shí)際上是急速擴(kuò)張的沖動(dòng)，‘分改子’提速將縮短分支機(jī)構(gòu)設(shè)立的周期，并降低擴(kuò)張的成本，還可以享受與中資財(cái)險(xiǎn)公司相同的投資待遇和權(quán)益，有益于今后在中國(guó)的‘低價(jià)圈地’�！币患冶本┩赓Y財(cái)險(xiǎn)公司的負(fù)責(zé)人直言不諱。

　　簡(jiǎn)單來說，外資財(cái)險(xiǎn)公司改建為獨(dú)資子公司后，就具備了與中資公司一樣的一級(jí)法人資格，可直接申請(qǐng)?jiān)鲈O(shè)分支機(jī)構(gòu)，布點(diǎn)將更為簡(jiǎn)單、迅速，且子公司的運(yùn)營(yíng)具有更大的自主權(quán)。

　　此外，改為子公司后投入成本也將大幅降低。在此之前，外資財(cái)險(xiǎn)公司每在中國(guó)開設(shè)一家分公司就需要國(guó)外總公司無償撥給不少于2億元人民幣的運(yùn)營(yíng)資金，而“分改子”之后，新增一家分公司只需要增加2000萬元的資本，僅為原來方式的1/10.民安模式

　　實(shí)際上，早在2004年5月，保監(jiān)會(huì)就發(fā)布了允許外資財(cái)險(xiǎn)公司在符合一定的條件下，在中國(guó)設(shè)立獨(dú)資子公司的文件。

　　但目前的14家外資財(cái)險(xiǎn)公司中，絕大多數(shù)外資財(cái)險(xiǎn)公司“分改子”的進(jìn)程步履艱難，如中銀保險(xiǎn)早在一年前就向保監(jiān)會(huì)遞交了“分轉(zhuǎn)子”的申請(qǐng)，直到本周才得到保監(jiān)會(huì)的批復(fù)。這其中僅有去年在香港上市的民安控股（1389.HK）是特例，其成功轉(zhuǎn)型被業(yè)內(nèi)稱之為“民安模式”。

　　據(jù)了解，雖然民安控股是一家注冊(cè)地在香港的外資財(cái)險(xiǎn)公司，但其真正出資方是有著“國(guó)字號(hào)”背景的中國(guó)保險(xiǎn)（控股）有限公司。

　　“如果2006年初，民安控股不能完成‘分改子’，保費(fèi)和市場(chǎng)份額肯定會(huì)出現(xiàn)大幅萎縮。”民安控股深圳總公司高層解釋，“因?yàn)樵?006年7月1日交強(qiáng)險(xiǎn)正式推出，但交強(qiáng)險(xiǎn)并未向外資財(cái)險(xiǎn)公司敞開大門。這意味著，民安控股必須搶在交強(qiáng)險(xiǎn)推出前轉(zhuǎn)變身份，在國(guó)內(nèi)具有獨(dú)立的法人資格，享有國(guó)民待遇，否則將面臨國(guó)內(nèi)車險(xiǎn)業(yè)務(wù)被割裂的局面。”

　　《財(cái)經(jīng)時(shí)報(bào)》從保監(jiān)會(huì)獲悉，民安控股最終改制是通過財(cái)政部曲線完成的。

　　“正是財(cái)政部認(rèn)可了民安控股的國(guó)有股權(quán)，才得以讓保監(jiān)會(huì)批復(fù)其‘分改子’的申請(qǐng)，并核準(zhǔn)其經(jīng)營(yíng)交強(qiáng)險(xiǎn)�！北１O(jiān)會(huì)國(guó)際部的官員透露。

　　難改格局

　　值得注意的是，在5月12日保監(jiān)會(huì)召集的一次中小保險(xiǎn)公司會(huì)議上，就有外資財(cái)險(xiǎn)公司呼吁，希望保監(jiān)會(huì)對(duì)“分改子”的申請(qǐng)能及時(shí)批復(fù)。

　　對(duì)此，《財(cái)經(jīng)時(shí)報(bào)》獲悉，保監(jiān)會(huì)將于8月1日前對(duì)之前外資財(cái)險(xiǎn)公司“分改子”的申請(qǐng)作出批復(fù)，并在未來的審批程序中嚴(yán)格執(zhí)行60天的審批期限，以提高審批效率。

　　“這個(gè)消息無疑將推動(dòng)外資保險(xiǎn)公司‘分改子’的進(jìn)程，”中央財(cái)經(jīng)大學(xué)保險(xiǎn)系教授郝演蘇認(rèn)為，“但對(duì)整個(gè)財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)的市場(chǎng)格局不會(huì)產(chǎn)生太大變化，中資保險(xiǎn)公司在市場(chǎng)中仍然占據(jù)主導(dǎo)位置�！�

　　“盡管市場(chǎng)格局不會(huì)出現(xiàn)較大變動(dòng)，但由于中外資公司在險(xiǎn)種經(jīng)營(yíng)方面的差異和著力點(diǎn)的不同，外資財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)公司將在整個(gè)市場(chǎng)中充分發(fā)揮中資財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)公司無暇涉及領(lǐng)域的作用，對(duì)提升中國(guó)財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)市場(chǎng)的競(jìng)爭(zhēng)力很有意義�！�

　　鏈接

　　民安模式難復(fù)制

　　在目前的外資財(cái)險(xiǎn)公司中，中銀保險(xiǎn)有限公司（下稱“中銀保險(xiǎn)”）是唯一有著與民安控股相似股東背景的保險(xiǎn)公司，其母公司是同樣刻有“國(guó)字號(hào)”烙印的中國(guó)銀行。

　　雖然中銀保險(xiǎn)早在2006年5月向保監(jiān)會(huì)遞交的申請(qǐng)，同樣期待著身份的“分改子”，但其遠(yuǎn)不及民安控股幸運(yùn)，未能搭上2006年7月1日的交強(qiáng)險(xiǎn)“班車”。

　　“由于交強(qiáng)險(xiǎn)屬于法定保險(xiǎn)，而在中國(guó)加入WTO時(shí)，并未承諾允許外資保險(xiǎn)公司經(jīng)營(yíng)法定保險(xiǎn)，因此交強(qiáng)險(xiǎn)業(yè)務(wù)的大門只向中資保險(xiǎn)公司開放。通常情況下，消費(fèi)者會(huì)在同一家保險(xiǎn)公司購買包括車損險(xiǎn)和三者險(xiǎn)在內(nèi)的所有車輛保險(xiǎn)，失去交強(qiáng)險(xiǎn)的經(jīng)營(yíng)權(quán)，對(duì)于財(cái)險(xiǎn)公司來說，意味著將產(chǎn)生‘多米諾骨牌’效應(yīng)，其他保險(xiǎn)業(yè)務(wù)將隨之一損俱損。” 中銀保險(xiǎn)車險(xiǎn)項(xiàng)目組負(fù)責(zé)人畢欣解釋。

　　正是因?yàn)橹秀y保險(xiǎn)的外資身份未能得到及時(shí)的轉(zhuǎn)變，導(dǎo)致其不僅失去經(jīng)營(yíng)交強(qiáng)險(xiǎn)的資格，同時(shí)失去增加規(guī)模的最佳良機(jī)，業(yè)務(wù)發(fā)展緩慢。根據(jù)保監(jiān)會(huì)的統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，截至2007年4月，中銀保險(xiǎn)累計(jì)保費(fèi)收入不足6000萬元，市場(chǎng)份額僅為0.06％。

　　在此背景下，中銀保險(xiǎn)對(duì)市場(chǎng)策略做出調(diào)整，將業(yè)務(wù)重點(diǎn)集中在家庭財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)、人身意外傷害保險(xiǎn)等產(chǎn)品上。

　　《財(cái)經(jīng)時(shí)報(bào)》了解到，中銀保險(xiǎn)母公司中國(guó)銀行也曾向財(cái)政部提出過類似民安控股的申請(qǐng)，證明自身與其母公司中國(guó)銀行的股權(quán)關(guān)系，但保監(jiān)會(huì)相關(guān)負(fù)責(zé)人的解釋是，“雖然中銀保險(xiǎn)與民安控股的發(fā)展經(jīng)歷相似，但兩者母公司的背景有很大的差異�！�

　　中國(guó)銀行屬于國(guó)有商業(yè)銀行，雖然銀監(jiān)會(huì)在2006年12月6日發(fā)布的《商業(yè)銀行金融創(chuàng)新指引》中，鼓勵(lì)銀行參股保險(xiǎn)公司，但至今沒有出臺(tái)相關(guān)的商業(yè)銀行參股保險(xiǎn)公司的細(xì)則文件，這直接導(dǎo)致中銀國(guó)際“分改子”的擱淺。

　　而5月31日，保監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)中銀保險(xiǎn)經(jīng)營(yíng)交強(qiáng)險(xiǎn)，這意味著，中銀保險(xiǎn)“分改子”身份的正式轉(zhuǎn)變。